التداول من الخيارات المال

الخروج من خيارات المال.

الخروج من خيارات المال.

من الخيار المال الدعوة.

من خيار وضع المال.

تعريف "الخروج من المال" و "خارج المال"

ويقال أن خيار الاتصال يكون من المال إذا كان السعر الحالي للمخزون الأساسي أقل من سعر الإضراب من الخيار.

ويقال إن خيار الشراء من المال إذا كان السعر الحالي للمخزون الأساسي أعلى من سعر الإضراب للخيار.

مثال على "الخروج من المال خيار كال":

إذا كان سعر الأسهم يهو في 37.50 $، ثم كل من خيارات المكالمة مع أسعار الإضراب في 38 $ وما فوق هي من أصل المال.

لماذا هم من المال؟ هم من المال لأن هذه الخيارات ليس لديها أي قيمة جوهرية. إذا كان لديك الحق في شراء يهو في $ 40 وسعر السوق الحالي هو 37،50 $، ثم أن يهو $ من قبل $ 2.50 هو من أصل المال من قبل 2.50 $. إذا كان لديك تلك الدعوة وكان لديك لممارسة ذلك، هل يمكن شراء أسهم يهو في 40 $ وبيعها على الفور في السوق المفتوحة ل 37.50 $ لخسارة 2.50 $. هل ستفعل ذلك؟ بالطبع لا! لذلك هم من أصل المال.

وبالمثل يهو 45 $ و 50 $ المكالمات هي أيضا وسيلة للخروج من المال.

إذا يهو هو في 37،50 $، ثم كل من خيارات المكالمة مع سعر الإضراب من 37 $ وأدناه هي في المال.

وفيما يلي أهم 10 مفاهيم الخيار يجب أن نفهم قبل اتخاذ أول التجارة الحقيقية الخاصة بك:

خيارات الموارد والروابط.

يتم عرض خيارات التجارة في مجلس شيكاغو لتبادل الخيارات والأسعار من قبل هيئة الإبلاغ عن الأسعار الخيار (أوبرا):

من خيارات المال (خيارات أوتم)

ما هي من خيارات المال؟ ما هي أسعار الإضراب هي من المال وما هو تأثير؟

من خيارات المال (خيارات أوتم) مقدمة.

يجب أن يشرح هذا التداول المجاني خيارات البرنامج التعليمي بالتفصيل ما "من خيارات المال" هي وكيف تعمل.

الخروج من خيارات المال (خيارات أوتم) هي واحدة من الخيارات المال ثلاثة الخيار أن جميع التجار الخيار يجب أن يكون فاميلار مع قبل حتى التفكير في تداول الخيار الفعلي. حالة الخيارين الآخرين هي: في خيارات المال (إيتم) وخيارات المال (أتم). إن فهم كيفية تسعير الخيارات يجعل من السهل فهم هذا الموضوع. تداول الخيارات المالية (خيارات أوتم) هو أسلوب تداول الخيار الأكثر عدوانية مع ربحية عالية ومخاطر محتملة للغاية، ويوصى فقط للتجار المخضرم أو ذوي الخبرة الخيار. تعلم كيفية التجارة من خيارات المال هنا.

تعريف من خيارات المال (خيارات أوتم)

نعم، يعتبر خيار الأسهم أن يكون من أصل المال (أوتم) إذا كان يحتوي على القيمة الخارجية فقط وليس قيمة الجوهرية. خيار الخروج من المال (الخيار أوتم) ستنتهي لا قيمة لها عند انتهاء الصلاحية بسبب الوقت تسوس.

متى هو خيار الاتصال من المال (أوتم)؟

يعتبر خيار الاتصال خارج المال (أوتم) عندما يكون سعر الإضراب خيار الإغلاق أعلى من سعر السوق السائدة من الأسهم الأساسية. فهو يمنحك الحق في شراء المخزون الأساسي بسعر أعلى من سعر السهم السائد وبالتالي ليس له قيمة جوهرية. مثل هذا الخيار المكاسب سوف تكتسب في القيمة بسرعة كبيرة إذا ارتفع السهم الأساسي فوق سعر الإضراب. كما أن لديها تماما أي قيمة جوهرية ويتطلب المخزون الأساسي للحصول على سعر كبير من أجل تحقيق الربح، بل هو أيضا أرخص لشراء من حيث الدولارات المطلقة.

على سبيل المثال: إذا تم تداول غوغ بسعر 300 دولار، فسيكون 400 دولار أمريكي (أو ما يعادله بالعملة المحلية) هو خيار "شراء الأموال" (أوتم أوف ذي ماني) حيث أنه يسمح للمرء بشراء غوغ بسعر 400 دولار عند تداوله عند 300 دولار الآن.

ماذا يحدث عندما ينتهي خيار المكالمة من المال (أوتم)؟

عندما تنتهي خيارات المكالمة خارج المال (أوتم)، فإنها تصبح لا قيمة لها وفقدان كل الأموال وضعت نحو شرائه في البداية. (إلا إذا كنت ترغب في ممارسة ذلك من أجل شراء الأسهم بسعر أعلى مما هو عليه في الواقع، وأعتقد لا.)

عندما يكون خيارا من المال (أوتم)؟

ويعتبر خيار وضع من أصل المال (أوتم) عندما يكون سعر الإضراب الخيار وضع أقل من سعر السوق السائدة من الأسهم الأساسية. هذا يسمح لك لبيع الأسهم غير مؤكدة لأقل من سعر السوق السائدة التي لن تجعل أي معنى، وبالتالي لا يحتوي على قيمة جوهرية.

ماذا يحدث عندما ينتهي خيار الخيار من المال (أوتم)؟

على غرار ما يحدث عند انتهاء خيار المكالمة من المال (أوتم)، خيار الخروج من المال وضع أيضا تنتهي لا قيمة لها.

مزايا التداول خارج خيارات المال (خيارات أوتم)

1. هذا هو السبب الأكثر أهمية لماذا معظم التجار الخيار التجارة خارج خيارات المال (خيارات أوتم). لديها أعلى نسبة كسب على نفس الخطوة من الأسهم الأساسية من في خيارات المال (خيارات أتم) أو في خيارات المال (خيارات إيتم).

عيوب الخروج من خيارات المال (خيارات أوتم)

1. يمكنك أن تفقد كل ما تبذلونه من المال عند الخروج من خيارات المال (خيارات أوتم) تنتهي لا قيمة لها.

مزايا وعيوب أوت أوف ذي ماني أوبتيونس هي مكثفة وتحكمها خياراتها الرافعة المالية التي يمكن قياسها رياضيا.

خيارات - في المال والخروج من المال.

تعرف على كيفية تحديد القيمة الجوهرية إذا كان الخيار هو & كوت؛ أوتم & كوت؛ و & كوت؛ إيتم، & كوت؛

تتقلب قيمة الخيار، التي يطلق عليها قسطها، استنادا إلى سعر الأصل الذي يتضمنه (مثل الأسهم أو إتف أو العقود الآجلة). يمكن أن يكون الخيار إما في المال، من المال أو في المال، ويعرف أيضا باسم إيتم، أوتم وأجهزة الصراف الآلي. دعونا ننظر في كل واحدة من هذه الحالات، ونرى كيف يؤثر على قيمة / قسط الخيار.

في المال.

عقد الخيار هو في المال إذا كان له قيمة جوهرية.

على سبيل المثال، يكون خيار المكالمة في المال إذا كان سعر الأصل الأساسي أعلى من سعر إضراب عقد الخيار. على العكس من ذلك، الخيار بوت هو في المال إذا كان سعر الأمن الأساسي هو أقل من سعر العقد عقد الإضراب. كما تذكير موجز، خيارات الاتصال هي الرهان أن الأصول الأساسية سوف ترتفع في السعر، في حين أن الخيار وضع هو الرهان أن سعر الأصول الأساسي سوف تنخفض.

يطلق عليه إيتم لأن تجار الخيارات عادة ما يتكهنون على اتجاه سعر الأصل الأساسي. إذا كان سعر الإضراب لخيار الاتصال هو 5 دولارات، ويتم تداول السهم الأساسي حاليا عند 4.70 دولار، فإن هذا الخيار هو من أصل المال. لن يقوم مشتر المكالمة بإجراء أي أموال كبيرة حتى يبدأ السعر في الارتفاع فوق 5 دولارات (إيتم). أعلى من $ 5 السعر يذهب، وأكثر في المال الخيار هو.

الخروج من المال.

عقد الخيار هو من المال إذا لم يكن له قيمة جوهرية.

على سبيل المثال، يكون خيار المكالمة خارج المال إذا كان سعر الضمان الأساسي أقل من سعر إضراب عقد الخيار. على العكس من ذلك، عقد وضع هو من أصل المال إذا كان سعر الضمان الأساسي أعلى من سعر العقد عقد الإضراب.

يطلق عليه اسم أوتم لأن تجار الخيارات عادة ما يتكهنون على اتجاه سعر الأصل الأساسي.

إذا كان سعر الإضراب لخيار الشراء هو 5 دولارات، ويتم تداول السهم الأساسي حاليا عند 5.30 دولار، فإن هذا الخيار هو خارج المال (أوتم). لن يقوم المشتري بوضع أي أموال كبيرة حتى ينخفض ​​السعر إلى أقل من 5 دولارات (إيتم). وكلما انخفض السعر أقل من 5 $، وأكثر إيتم التاجر هو. وارتفاع سعر فوق 5 $، وأكثر أوتم التاجر هو.

الشكل 1 (انقر لتكبير الصورة) يظهر تطور الأسهم تتحرك من خارج المال إلى المال، حيث أن السهم الأساسي يمر فوق سعر الإضراب 37 $.

في المال.

إذا كان عقد الخيار له نفس سعر الإضراب مثل سعر الأصل الأساسي، فإن الخيار هو في المال. إذا قمت بشراء مكالمة أو وضع الخيار مع سعر الإضراب 5 $ والسهم يتداول حاليا في 5 $، وهذه الخيارات هي أتم.

إيتم و أوتم أمثلة.

لنلق نظرة على بعض الأمثلة الإضافية للمساعدة في توضيح الخيارات المالية والخروج من خيارات المال.

إذا كان السهم - الأصل الأساسي - يتداول عند 50 $، فإن جميع خيارات الاتصال مع سعر الإضراب أقل من 50 $ هي في المال. خيارات الاتصال مع سعر الإضراب فوق $ 50 هي من أصل المال. على سبيل المثال، يحتوي خيار الاتصال مع سعر المخالفة 30 $ على 20 $ من قيمة جوهرية، لأن سعر الإضراب هو 20 $ أقل من 50 $ سعر السهم.

جميع الخيارات مع سعر الإضراب فوق $ 50 هي في المال، ووضع خيارات مع سعر الإضراب أقل من 50 $ هي من أصل المال. على سبيل المثال، خيار وضع مع 60 $ سعر الإضراب له $ 10 من قيمة جوهرية، لأن السهم يتداول عند 50 $، 10 $ أقل من سعر الإضراب.

خيار الاتصال أو الخيار هو في المال (أتم) إذا كان لديه سعر الإضراب 50 $، ويتم تداول الأسهم الأساسية أيضا في 50 $.

الوقت ثمين.

يعتمد خيار ما في المال أو من الأموال على سعر الإضراب للخيار وقيمة الضمان الأساسي. ويعرف هذا الاختلاف بالقيمة الجوهرية، ولكنه ليس العامل الوحيد في السعر - القسط المدفوع - مقابل خيار ما. عامل آخر هو & # 34؛ قيمة الوقت. & # 34؛

القيمة الزمنية هي المبلغ الذي يرغب شخص آخر في دفعه مقابل خيار استنادا إلى احتمال وإمكانية انتقاله إلى المال قبل انتهاء صلاحيته (هناك حسابات للمساعدة في هذا التقييم، تسمى & # 34؛ غريكس & # 34؛).

وكلما زاد الوقت حتى انتهاء الصلاحية، كلما زادت قيمة الوقت، لأن هناك احتمالا أكبر بأن يكون الخيار، في مرحلة ما، في المال على مدى فترة زمنية أطول.

عندما يكون هناك وقت حتى انتهاء الصلاحية، فإن قيمة أحد الخيارات تعكس القيمة الجوهرية والقيمة الزمنية. إذا كان الخيار ليس له قيمة جوهرية (من المال) فإنه لا يزال لديه قيمة الوقت حتى انتهاء الصلاحية.

حساب جميع العوامل التي تدخل في تكلفة خيار (قسط) هو مهمة معقدة. وهناك طريقة بسيطة للتفكير في ذلك على الرغم من: القيمة الجوهرية & # 43؛ الوقت ثمين.

إذا كان الخيار هو من أصل المال، فإنه ليس له قيمة جوهرية، وبالتالي فإن قسط يتكون في الغالب من قيمة الوقت.

ربطها معا.

عند شراء خيار يسمى السعر الذي تدفعه قسط. وهذا يعكس قيمة الوقت، فضلا عن أي قيمة جوهرية قد يكون الخيار. تستند القيمة الجوهرية إلى ما إذا كان الخيار هو إيتم أو أوتم. خيارات يمكن أن تتحرك في المال والخروج من المال، والتي سوف تؤثر على قسط، حتى تنتهي صلاحية الخيار. في يوم انتهاء الصلاحية، سيكون الخيار إما في المال أو من المال، ولن يكون هناك أي وقت مضى أي قيمة الوقت.

من خيارات المال: وسيلة أرخص لدخول العالم من خيار الأسهم الاستثمار.

من الخيارات المال (أوتم) هي وسيلة رخيصة، ولكن محفوفة بالمخاطر لدخول عالم الاستثمار في الأسهم الخيار. تعلم أفضل سعر الإضراب للمبتدئين.

في الفيديو التالي.

سوف تتعلم خطر اختيار خيارات أوتم. سوف تتعلم شيء واحد يجب على السهم القيام به إذا كنت تشتري خيار أوتم. وعلى الرغم من المخاطر هناك إمكانات ربح ضخمة في خيارات أوتم.

عندما تسمع الناس يتحدثون عن الخروج من الخيارات المال أنها تشير إلى العلاقة بين سعر السهم وسعر الإضراب من الخيار.

سعر الإضراب (أو سعر التمرين) هو جزء من عقد الخيار ولا يتغير، ولكن سعر السهم يتقلب على أساس يومي.

سوف تتغير قيمة خيار السهم إذا كان سعر السهم يتجاوز أو أقل من سعر الإضراب. & # xa0؛

حتى في جوهر مصطلح "الخروج من المال" هو وسيلة لوصف قيمة خيار يحمل لصاحبها.

بالنسبة لخيارات المكالمة، فإن خيار "الخروج من المال" سيكون عقدا يكون فيه سعر الإضراب أعلى من السعر الحالي للسهم.

ل خيارات الخيارات انها عندما سعر الإضراب هو أقل من السعر الحالي من الأسهم.

على سبيل المثال: لنفترض أننا اشترينا خيار اتصال بسعر إضراب قدره 65 دولارا أمريكيا (أو ما يعادله بالعملة المحلية). إذا كنت تعرف تعريف خيار المكالمة، يمنحنا هذا العقد الحق في شراء السهم بمبلغ 65 دولارا.

دعونا نقول أيضا أن السهم الذي يرتبط هذا الخيار كان "التداول" في 50 $ في السوق المفتوحة. حتى إذا كنت تمارس هذا الخيار دعوة كنت شراء الأسهم ل $ 65.

بالطبع لن تفعل ذلك لأنك ستكون على الفور في خسارة 15 $ (65 †"50).

وبالتالي فإن مصطلح "الخروج من المال". لا توجد قيمة في ممارسة هذه العقود. إذا كنت تمارس الخيار الآن سوف تكون "من المال" (سوف تفقد المال).

وهذا يعني أساسا أنك سوف تفقد المال إذا كنت تمارس العقد. كمتاجر الخيارات نحن لسنا مهتمين بممارسة الخيارات (نحن مجرد شراء وبيعها)، ولكن عليك أن تفهم هذا المصطلح من المال.

هذا هو السبب نفسه الناس لا يبيعون منازلهم عندما تكون قيمة المنزل أقل من ما مدينون على القرض.

إذا باعوا منزلهم سيكون "من المال".

هم لن يجعلوا أي أموال، لذلك بيع المنزل لا قيمة له.

وتخيل ماذا؟ إذا كان أي من هذا المنطقي لا تقلق.

استثمار خيار الأسهم هو المهارة التي تستغرق وقتا. شعرت غبية لمثل 6 أشهر حتى يوم واحد أنا "حصلت عليه" حتى تبقى مشجعة والحفاظ على التعلم.

التداول من المال.

خيارات التداول أوتم هي استراتيجية تداول الخيارات العدوانية جدا ويوصى فقط للتجار الخيار من ذوي الخبرة.

التجار الجدد غالبا ما يتعلمون عن خيارات التداول والتجارة من خيار المال لأنها أرخص. انها رخيصة لسبب!

وسوف تتخذ خطوة كبيرة في سعر السهم قبل أن تكتسب هذه الخيارات قيمة كبيرة. إذا كان السهم يتحرك، والمكافآت كبيرة، ولكن إذا لم يكن ثم تخسر المال بسرعة لأن القيمة الزمنية للخيار يضعف بعيدا.

أنا يبقيه نوع بسيط من شخص لذلك هذا هو السبب في أنني أوصي التجار الجدد اختيار الخيار في المال حتى تصبح أكثر خبرة مع خيارات التداول.

انها مجرد قاعدة سهلة من الإبهام أن نتذكر.

رسالة من التاجر ترافيس: أنا لا أعرف ما جلبت لك إلى صفحتي. ربما كنت مهتما في خيارات لمساعدتك على تقليل مخاطر حيازات سوق الأسهم الأخرى.

ربما كنت تبحث عن وسيلة لتوليد دخل إضافي قليلا للتقاعد. أو ربما كنت قد سمعت للتو عن الخيارات، وكنت غير متأكد ما هي عليه، وتريد دليل خطوة بخطوة بسيطة لفهم لهم والبدء معهم.

ليس لدي أي فكرة عما إذا كانت الخيارات مناسبة لك، ولكني أعدك أن أطلعكم على ما عملت لي والخطوات الدقيقة التي اتخذتها لاستخدامها لكسب دخل إضافي وحماية استثماراتي وتجربة الحرية في حياة.

ما عليك سوى إدخال أفضل بريد إلكتروني أدناه للمطالبة بحق & # xa0؛ فري & # xa0؛ ريبورت: & # xa0؛ خمسة استراتيجيات التداول الخيار لقد استخدمت للربح في أعلى والأسفل، وأسواق جانبية.

جنبا إلى جنب مع & # xa0؛ مجانا & # xa0؛ تقرير، سوف تحصل أيضا على رسائل البريد الإلكتروني اليومية حيث أشارك بلدي استراتيجيات التداول الخيار المفضل، والأمثلة على الصفقات أنا حاليا في، وسبل حماية الاستثمارات الخاصة بك في أي سوق.

المنتجات التي أنشأتها ترادر ​​ترافيس.

خيارات مجانية وحدات التعلم بالطبع.

الوحدة 1: & # xa0؛ أساسيات الخيار.

الوحدة 3: & # xa0؛ الاستراتيجيات الأساسية.

الوحدة 6: & # xa0؛ العملية المكونة من 7 خطوات التي استخدمها لتداول خيارات الأسهم.

كوبيرايت © 2009 - بريسنت. مجموعة خيارات التداول، وشركة جميع الحقوق محفوظة.

تنويه: جميع الأسهم تداول الخيارات والمعلومات التحليل الفني على هذا الموقع هو لأغراض تعليمية فقط. وفي حين أنه يعتقد أنه دقيق، فإنه لا ينبغي اعتباره موثوقا به فقط لاستخدامه في اتخاذ قرارات استثمارية فعلية. هذا ليس التماس ولا عرض لشراء / بيع العقود الآجلة أو الخيارات. العقود الآجلة والخيارات ليست مناسبة لجميع المستثمرين لأن المخاطر الخاصة المتأصلة في تداول الخيارات قد تعرض المستثمرين لخسائر سريعة وكبيرة محتملة. يجب أن تكون على بينة من المخاطر وتكون على استعداد لقبولها من أجل الاستثمار في أسواق العقود الآجلة والخيارات. لا تتاجر مع المال الذي لا يمكن أن تخسره. لا يوجد أي تمثيل بأن أي حساب سيحقق أو يحتمل أن يحقق أرباحا أو خسائر مماثلة لتلك التي تمت مناقشتها في هذا الفيديو أو على هذا الموقع. يرجى قراءة "خصائص وخيارات الخيارات الموحدة" قبل الاستثمار في الخيارات. كفتك القاعدة 4.41 - هيبوتيتيكال أو نتائج الأداء المحاكاة لها بعض القيود. لا سجل الأداء الفعلي، النتائج المحاكاة لا تمثل التداول الفعلي. أيضا، وبما أن التجارة لم تكن قد تم تنفيذها، قد تكون النتائج تحت أو-أوفيركومبنسد لتأثير، إن وجدت، من بعض عوامل السوق، مثل عدم وجود السيولة. برامج التداول المحاكاة بشكل عام هي أيضا تخضع لحقيقة أنها تم تصميمها مع الاستفادة من الأذهان. لا يتم تمثيل أي حساب أو سيكون من المرجح تحقيق الأرباح أو الخسائر مماثلة لتلك التي تظهر.

في المال.

ماذا يعني "في المال"؟

في المال يعني أن سعر الإضراب عن خيار الاتصال أقل من سعر السوق للأصل الأساسي أو أن سعر الإضراب لخيار الشراء أعلى من سعر السوق للأصل الأساسي. يجري في المال لا يعني أنك سوف تستفيد، بل يعني فقط الخيار يستحق ممارسة. وذلك لأن الخيار يكلف المال لشراء.

تراجع في "المال"

في المال يعني أن خيار المخزون الخاص بك هو يستحق المال ويمكنك تشغيل وبيع أو ممارسة ذلك. على سبيل المثال، إذا اشترى جون خيار اتصال على سهم أبك بسعر إضراب قدره 12 دولارا أمريكيا، وسعر السهم يجلس عند 15 دولارا أمريكيا (أو ما يعادله بالعملة المحلية)، فإن الخيار يعتبر في المال. وذلك لأن الخيار يعطي يوحنا الحق في شراء الأسهم ل 12 $ لكنه يمكن أن تبيع على الفور الأسهم مقابل 15 $، وهو مكسب قدره 3 $. إذا دفع جون 3.50 دولار للدعوة، ثم انه لن يستفيد فعلا من إجمالي التجارة، ولكن لا يزال يعتبر في المال.

كيف خيارات الاتصال ووضع خيارات العمل.

خيارات تمنح المشتري الحق، ولكن ليس الالتزام، بشراء أو بيع ضمان بسعر معين، والمعروفة باسم سعر الإضراب، قبل تاريخ معين، والمعروفة باسم تاريخ انتهاء الصلاحية. التجار شراء خيارات الاتصال، والتي تمنحهم الحق في شراء، عندما يتوقعون سعر السوق للأمن في الزيادة. وهم يشترون خيارات الشراء، التي تمكنهم من البيع، عندما يتوقعون انخفاض قيمة الضمان.

خيارات لها قيمة جوهرية عندما يكون سعر الإضراب أقل، في حالة خيار الاتصال، أو أعلى، في حالة خيار وضع، من سعر السوق الأمن. يمكن للمشتري ممارسة المكالمة أو وضع الربح والربح.

في المال، في المال، والخروج من المال.

وتصنف الخيارات بثلاثة طرق اعتمادا على علاقة سعر الإضراب بسعر السوق الأمني. في المال يعني سعر الإضراب أقل، في حالة المكالمة، أو أعلى، في حالة وضع، من سعر السوق. في المال يعني سعر الإضراب وسعر السوق هي نفسها.

ويعتمد مقدار العلاوة المدفوعة للخيار، إلى حد كبير، على ما إذا كان الخيار في المال أو بالمال أو من المال. لأن لديهم قيمة جوهرية، في خيارات المال هي أغلى. من خيارات المال، والتي تتطلب حركة السعر لتصبح قيمة، وتكلف أقل من ذلك بكثير.